早8点头条

1  ▽ 华为P70模组供应商扩容，国产豪威替代索尼！

据悉，华为Pura 70系列相比去年上市的P60系列，其摄像头模组供应商扩充至4家，在欧菲光、立景创新基础上，新增舜宇光学、瑞声科技。

另外，国内厂商豪威OV50H也成功替代索尼摄像头芯片，成为Pura 70标准版的主摄传感器。华为手机重要零部件国产化程度进一步提升。自2023年10月份以来，港股瑞声科技的涨幅超一倍。

随着智能手机创新的放缓，拍照功能成为各手机厂商在竞争中的突破点，华为Pura 70系列重要卖点之一就是摄像能力，因此，市场普遍关注其摄像模块的供应商名单。

华为Pura 70系列供应链一览

（图片来源：爱集微）

【早8点看商机】

❶ 手机摄像头主要零部件包括镜头、摄像头模组、CMOS、马达等，前三者占据摄像头绝大部分成本。其中，CMOS成本占摄像模块成本比重约51%，镜头占比约20%，模组占比约18%。

市场竞争方面，索尼、三星是手机CMOS芯片设计行业不容忽视的两座大山。

索尼是iPhone图像传感器的独家供应商，也是主流安卓高端机型的主要供应商。

三星则背靠三星手机，跟随其在全球赚得盆满钵满。据潮电智库不完全统计，2023年至今，从主摄CMOS型号统计来看，索尼占据国内市场大部分份额。

❷ 国产CMOS进入高端市场，豪威是突破三星、索尼高端CMOS垄断地位的主力。

2023年，国产CMOS在安卓高端机型中有所斩获，其中，小米14标准版及Pro版主摄CMOS型号的供应商为韦尔股份旗下的豪威。包括荣耀Magic6 Pro、iQOO12标准版及Pro版等主摄CMOS均使用豪威。

据Choice数据，2022-2023年，豪威净利润分别为7.49亿元、9.75亿元。同期，韦尔股份净利润仅分别为9.90亿元、5.56亿元，豪威贡献了上市公司几乎全部利润。

2  ▽ 2024年一季度机床工具行业运行情况：是好是坏？

2024年1-3月，机床工具全行业营收2397亿元，同比下降13.8%。其中，金属切削机床同比下降9.2%，金属成形机床同比增长2.6%。

 2024年1-3月机床工具全行业及主要分行业营收情况

（图片来源：中国机床工具工业协会cmtba）

利润方面，机床工具全行业利润总额84亿元，同比下降77.8%。其中，金属切削机床同比下降40.0%，金属成形机床同比下降34.1%。

2024年1-3月机床工具全行业及主要分行业利润总额情况

（图片来源：中国机床工具工业协会cmtba）

订单方面，金属加工机床新增订单同比下降11.1%，在手订单同比下降20.1%。其中，金属切削机床新增订单同比下降7.1%，金属成形机床新增订单同比下降19.8%。

总的来说，一季度全行业营收、利润总额指标同比均表现为下降，利润同比下降尤甚，说明一季度整体经营效益不佳。点击这里查看原文

【早8点看商机】

❶ 一季度行业运行特点及全年预判：

首先，新增订单、在手订单均下降，企业亏损面有所扩大，说明企业间的竞争在加剧。

其次，经营数据也可能预示部分产品产能过剩、供需不匹配、内需恢复仍不稳定等情况。

最后，一季度经营数据环比呈现向好趋势，既符合行业运行特点，也符合当前行业预期。

金属加工机床进口和出口金额及同比情况

（图片来源：中国机床工具工业协会cmtba）

如上图示：一季度出口数据同比增长4.2%，其中金属加工机床同比增长17.2%，开局不错。但外贸的持续性增长很可能因地缘政治冲突受到影响，行业应引起关注。

据中国物流与采购联合会发布，全球制造业PMI今年3月为50.3%，在17个月后重回扩张区间。4月为49.9%，基本延续温和复苏走势。

❷ 2024年机床工具行业或有望实现小幅增长。据国家统计局发布的全国固定资产投资数据显示，工业投资增长13.4%，制造业投资增长9.9%，均较去年全年有所提升。

3  ▽ 光伏行业涌入大量“萌新”，龙头企业挺得住吗？

近年来，光伏行业涌入大量新企业，而龙头企业通过持续扩产的方式抑制了新进玩家的成长，这导致产能迅速扩张，实际投建产能远超需求。

光伏产业链头部企业国内外新增工厂数量(单位:个)

（图片来源：MIR 睿工业）

与此同时，光伏行业正处于技术革新期，老旧产能加速淘汰，但新进产能在目前价格环境下利润也“低得可怜”。

目前，企业在布局工厂时开始更加谨慎，尤其是价格影响最显著的电池端在一季度已经有部分项目终止，预计2024年将会有更多扩产计划被取消。

而在海外布局方面，尽管2024年一季度的进展并未明显加快，但行业对未来仍持乐观态度。

光伏产业链分析

以“硅片-电池-组件”核心产业链出海情况进行分析

（图片来源：MIR 睿工业）

【早8点看商机】

❶ 2024年一季度，全球光伏产业正处关键转折点。面临着“量增价减”的出口模式和严峻的贸易壁垒。过去一年，全球光伏产业竞争加剧，尤其在组件产品方面，加上光伏产品价格持续下滑导致出口利润不断下降。

2023Q1和2024Q1我国光伏产业链趋势

（图片来源：MIR 睿工业）

❷ 全球化布局将是光伏企业在未来发展中不可或缺的一环。因为光伏产业链的主要市场在海外，国内市场已经严重过剩，传统的产品出口模式利润已降至冰点。

因此，光伏企业加快海外布局已成必然趋势：要积极调整海外生产和市场布局战略，加强国际合作和技术创新，在激烈的市场竞争中保持优势。

2024光伏厂家海外布局趋势分析：

○ 中国，在全球光伏市场中占据着绝对的市场份额。尽管各国积极推进本土光伏生产，但签约建设和投产周期较长，导致许多国家仍需依赖中国的光伏产品。

○ 东南亚，本地硅片产能仍不足以支撑未来组件的出口需求。

○ 美国，虽然计划大幅度扩大电池和组件的生产，但本土硅片的产能无法及时跟上扩张步伐。

○ 中东地区，作为“光伏新兴市场”，目前正大力发展可再生能源，但整体光伏制造能力仍处于起步阶段。

○ 印度，尽管实施多项遏制措施，但其本土技术和经验仍然落后于中国。

○ 欧洲，补贴政策尚不明朗，加之本土光伏制造能力本就较弱，难以满足日益增长需求。

公司大事件

南山铝业：携手法国飞卓宇航，投建航空金属零部件产线

南山铝业与法国飞卓宇航共同投资的南山飞卓宇航超长床航空零部件智造项目，正式与南京江宁经济技术开发区签署项目备忘录。目前，已完成4米以下航空金属零部件产线建设，下一步将投资建设4米至25米超长床航空金属零部件机加线和表处线，为中国商飞、空客等客户提供机翼长桁、翼梁、地板梁等关键结构零件。

英特尔：据悉加大多家设备和材料供应商订单

据供应链表示，英特尔加大了对多家设备和材料供应商订单，以抢先推出用于下一代先进封装的玻璃基板，计划2026~2030年量产，可使单一封装纳入更多的晶体管，并继续推进摩尔定律。

理想汽车：今年底将建成超2000座理想超充站

理想汽车宣布，第400座理想超充站正式上线。年底将建成超2000座理想超充站，超过1万根理想充电桩。

广汽埃安：与宁德时代、时代电服签署换电项目合作框架协议

根据协议，三方将在换电车型开发，换电块开发、生产及流通，整车与电池数据管理，车辆质保售后服务等领域展开深入合作，共同推动广汽埃安换电车型的销售。

固德威：与兴中能源合作，推动光储充、智慧能源发展

固德威与中山兴中能源在苏州签署战略合作协议，双方将在光伏、储能、充电桩等新能源及智慧能源领域展开合作。

国轩高科：发布G刻电池实现9.8分钟快充80%，发布即量产

G刻电池采用5C超级快充技术，可实现充电9.8分钟补能80%，充电一刻钟补能90%。支持纯电、增程混动等全场景应用，涵盖磷酸铁锂、磷酸铁锰锂和三元体系。

更多速览：

丰田：与日产和本田将在人工智能和芯片领域展开合作

海马汽车：海马7X-H氢燃料电池汽车正式上线滴滴平台

台积电：回应美国工厂爆炸，未对晶圆代工厂设施造成损害

市场新动态

2026年中国大陆IC晶圆厂产能将增至全球第一

据Knometa Research报告显示，2023年底全球半导体产能份额为韩国22.2%、中国台湾22.0%、中国大陆19.1%、日本13.4%、美国11.2%、欧洲4.8%。

预计中国大陆的半导体产能份额将逐步增加，并将在2026年增至全球第一。

日本的份额预计将从2023年的13.4%下降到2026年的12.9%。

预测安装的每月IC晶圆产能份额-按地理位置

（图片来源：TechSugar）

国家统计局：政策措施发力显效，工业生产回升向好

据国家统计局工业司首席统计师王新解读4月工业生产数据：4月，全国规模以上工业增加值同比增长6.7%，增速较上月加快2.2个百分点。其中，制造业增长7.5%，较上月加快2.4个百分点。

从产品看，集成电路、工业机器人、汽车等产品均保持高速增长，产量同比分别增长31.9%、25.9%、15.4%。

从行业看，航天器及运载火箭制造、计算机整机制造、半导体器件专用设备制造、生物药品制造等行业分别增长47.1%、25.2%、23.2%、15.3%。

2024年全球十佳半导体设备供应商榜单公布

TechInsights公布2024年全球十佳半导体设备供应商评选名单，分为大型设备、专项设备两类。

十大大型设备供应商榜单为：爱德万测试、ASMPT、Edwards Vacuum、ASML、东京电子、Kokusai Electric、泛林集团、应用材料、佳能以及日立高新技术。

十大专项设备供应商榜单为：EV Group、FormFactor、江苏亚电、HANMI、VAT、EBARA、Kashiyama（荏原机械）、Brooks Instrument（布鲁克斯仪器）、MKS Instruments（万机仪器）以及Nikon（尼康）。

财经早知道

蔚来市值一夜蒸发70亿，美股大跌8%

据悉，就在蔚来发布完第二品牌以及亮相完首款车L60后，蔚来美股股价大跌近 8%，市值一日内蒸发 9.6 亿美元（约合人民币近 70 亿元）。

纵目科技在深圳成立新能源公司，注册资本1000万

天眼查App显示，深圳市蚕丛新能源科技有限责任公司成立，注册资本1000万人民币，由纵目科技旗下蚕丛机器人全资持股。经营范围含新能源汽车换电设施销售、汽车零配件零售、电子元器件零售、光伏设备及元器件销售、储能技术服务等。

大象机器人获Pre-B轮融资，今年将交付百台人形产品

据悉，深圳大象机器人近日完成Pre-B轮融资，本轮融资由清辉投资领投、云卓资本跟投，资金将用于人形机器人产线升级及持续研发迭代。

道达尔能源等三方共投运营1.5GW中国工商业分布式光伏资产

道达尔能源宣布，与凯辉基金、大家投控成立的凯辉新能源基础设施基金，持续投资中国工商业分布式光伏项目。预计到2028年，可将现有500MW的分布式太阳能装机量扩展至1.5吉瓦（GW）。

南京聚隆2023年度航空航天领域营收826万元

南京聚隆公告，2023年度，公司在航空航天领域营收826万元，该业务领域营收占公司2023年度总收入的比例为0.45%。

更多速览：

金麦特完成超4亿元B轮融资，将用于出海战略及技术创新等

博世：正考虑部分收购目标，不排除瞄准海外资产

海外来风

东芝计划在日本最多裁员4000人

据悉，受NAND Flash大厂铠侠拖累（东芝持有铠侠约4成股权），日本东芝上年度陷入亏损，且东芝宣布最高将在日本国内裁员4,000人。

东芝表示，目前在东京都港区和川崎市皆设有总部办公室，之后计划在2025年度上半年内、将总部机能集中至川崎市，且会将营运资源转向功率半导体、量子技术等成长领域。

新政新规

武汉：2024年新增以旧换新汽车2万辆

据武汉市人民政府官网，《武汉市推动大规模设备更新和消费品以旧换新实施方案》中提到，开展汽车以旧换新。

制订汽车以旧换新促销活动方案，每年组织开展汽车以旧换新促销活动不少于4场。其中，鼓励汽车生产企业推出以旧换新、购买新能源车送充电桩活动。2024年，新增以旧换新汽车2万辆。

新闻来源：工创联早8点

关于ITES深圳工业展：

2025 ITES深圳工业展聚焦精密制造全工艺流程，推进高端装备与智能制造的应用发展，将数字化、柔性化、定制化的零件加工解决方案和围绕装配、测试、物流、包装等自动化系列解决方案以场景化方式呈现，为电子及产品制造、新能源及汽车制造、半导体等其他行业发展增势赋能。